40檔→50檔!風險分散度更強,前十大不再過度肥大

00929此次最明顯的變化,是成分股從40檔擴至50檔。高股息ETF規模動輒千億元,容易出現「前十大持股過度集中」的壓力,以00919前十大權重高達73%最為典型。00929目前前十大占比約54%,未來擴至50檔後比重勢必下降,投組風險分散度明顯提升,也減少單一族群拖累績效的機率。

規模前五大高股息ETF,還原息股票總報酬一覽表。復華投信提供
規模前五大高股息ETF,還原息股票總報酬一覽表。復華投信提供

三大新科技產業入列:生技醫療、數位雲端、綠能環保

產業結構也同步調整。指數新增生技醫療、數位雲端、綠能環保三大科技產業,讓ETF不再侷限在電子股範圍,而是反映科技滲透各領域的趨勢,包括基因運算、AI醫療影像,到ESG節能控管。例如美時(1795)、保瑞(6472)、藥華藥(6446)、中聯資源(9930)等具備成長性與研發能量的企業,都成為未來加入成分股的潛在候選。基金業者解讀,科技×生技×綠能的融合,讓00929更貼近全球科技產業的發展方向。

00929調整的個股近期年報酬率。復華投信提供
00929調整的個股近期年報酬率。復華投信提供

新增「12月定審」!明年有望上半年追成長、下半年收高息

另一個亮點便是落在新增的「12月定期審核機制」,未來將與6月形成一年兩次調整。12月定審將優先納入一年配息兩次以上的企業,包括台積電、聯發科、環球晶、大立光等大型成長股,00929因此有機會在上半年強化成長動能、下半年聚焦高股息,形成「追價差×領配息」的雙策略節奏。另一方面,定審也會剔除市值掉到200名以外、或基本面不符的公司,並限制每次最多替換16檔,以降低周轉率、維持組合穩定度。

財經主播陳明君提醒,這次改版並非單純增加持股數量,而是全面強化選股邏輯。「新增的12月定審,等於替ETF加入自動校正模式,能定期把落後股清理出投組,也能把具競爭力的科技企業納入。00929的特性將更偏向『能領息也能跟上成長股』,對無法時時盯盤的投資人相對友善。」


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